Mambo Kila Mwekezaji Anapaswa Kufikiria Wakati Usimamizi wa Fedha
Inaweza kumaanisha tofauti kati ya kuishi nje ya siku zako kwa faraja, huku ukiwapa warithi wako urithi wa kununua nyumba au usaidizi wa kulipa chuo kikuu, au kupunguzwa kidogo, kulipia kulipia, wakitumaini kuwa faida za Usalama wa Jamii ziendelee na kiwango cha mfumuko wa bei . Kwa kusikitisha, licha ya malengo mazuri, watu wanamaanisha kushindwa katika kazi hii kila siku.
Ingawa haiwezekani kwa kifungu kimoja cha kifuniko hata sehemu ya ardhi inayohitajika kukufanya uwe mtaalam, kuna mambo machache ambayo unaweza kufanya mapema katika safari yako kwa uhuru wa fedha ambayo inaweza kukusaidia iwe rahisi kwenda kutafuta ndoto zako ; ya kusimamia uwekezaji wako na kwingineko ya uwekezaji kwa busara na busara badala ya kujibu kihisia kila wakati na kugeuka kwa Wastani wa Dow Jones Industrial au S & P 500 . Hasa, nataka kuzingatia funguo tano ambazo zinaweza kukusaidia kuboresha kwingineko yako ya uwekezaji .
1. Kujua kwamba wewe, na hisia zako, ni hatari kubwa kwa kwingineko yako, kisha kuendeleza mkakati wa kupunguza hatari. Ikiwa nikakuuliza kutambua ni jambo gani lililokuwa kikwazo kimoja muhimu kwa mwekezaji kama yeye anataka kuunda mali, ungeweza kusema nini?
Baada ya muda, jibu lako lingebadilika kulingana na mazingira ya uuzaji wa kifedha ambayo ulikulia au kwanza ulianza kuzingatia masoko ya mitaji. Siku hizi, labda unadhani kwamba ni ada au gharama. Ungependa kuwa na makosa. Muongo mmoja au mbili zilizopita, huenda ukadhani ilikuwa suala la uteuzi wa ndani wa kimataifa dhidi ya usalama.
Ungependa kuwa na makosa. Katika miaka ya 1960, unaweza kufikiria kuwa ni nia ya kununua hisa za ukuaji. Ungependa kuwa na makosa.
Kwenye na kwenye orodha huenda lakini kitu kimoja kinabaki kikamilifu. Bila shaka, karibu ushahidi wote unaonyesha kwako , mwekezaji, kama sababu kubwa zaidi ya kushindwa kwako kwa kifedha. Kinyume na kile wanauchumi wa kisayansi wanaweza kuwa na imani, uchumi wa tabia na fedha za tabia sasa kutoa kile nina hakika ni ushawishi mkubwa kwamba wanaume na wanawake, wakati kwa kiasi kikubwa wa busara, mara nyingi wanafanya mambo ya upumbavu sana kwa pesa zao ambazo zinawafanya wateseka kwa muda mrefu- muda. Mbali na kuiona katika data, ambayo ni muhimu sana, ninaiona katika maisha yangu na kazi yangu. Watu wenye akili kamili, wenye uwezo wa kufikia mafanikio katika kila aina ya maeneo, kuifuta mtaji wa thamani - mji mkuu ambao uliwachukua miongo kadhaa kujilimbikiza - kwa sababu wanatumia muda mfupi kuelewa wanao, kwa nini wanao, wanao na kiasi gani, na maneno ambayo wao wenyewe, kuliko wao kuchagua friji mpya au washer na dryer.
Nambari zinaweza kutisha. Sio kawaida kwa wawekezaji kufuatilia utendaji halisi wa uwekezaji wao wa msingi kwa pointi kadhaa za asilimia; gharama ya fursa ambayo inaweza kuwa ya ajabu zaidi ya kipindi cha miaka 25 +.
Hapa, kuna njia kadhaa za ufumbuzi. Moja ni kujitolea kweli kuwa mtaalamu wa kusimamia pesa yako mwenyewe. Ikiwa unapenda kufurahia utafiti wa kitaaluma juu ya ugawaji wa mji mkuu, kupiga mbizi kwenye fomu ya Fomu 10-K , kufikiri juu ya uzito wa kwingineko, na kutafakari juu ya maelezo ya mambo kama njia ya ujenzi wa fedha za ripoti, hii inaweza kuwa njia kwako. Ikiwa huna, unahitaji mtu ambaye anaweza kukufanyia. Mmoja wa makampuni makubwa ya usimamizi wa mali ulimwenguni, Vanguard, hivi karibuni alipatikana katika utafiti wake kwamba licha ya kusababisha gharama kubwa, kulipa huduma zao za ushauri wa kifedha "sio tu anaongeza amani ya akili, lakini pia inaweza kuongeza juu ya asilimia 3 ya thamani ya thamani katika kwingineko halisi inarudi kwa muda "(Chanzo: karatasi ya Vanguard Thamani iliyoongeza ya washauri wa fedha , kutafakari utafiti Francis M.
Kinniry Jr., Colleen M. Jaconetti, Michael A. DiJoseph, na Yan Zilbering, 2014. Kuweka thamani kwa thamani yako: Quantifying Alpha Vanguard Mshauri wa Alpha. Valley Forge, Pa .: Kundi la Vanguard.) Walipokuwa walisema kuwa nambari si sayansi halisi, akisema kuwa "[f] au mtu, washauri wanaweza kutoa zaidi kuliko ile ya thamani ya ziada, kwa wengine, chini. uwezekano wa asilimia 3 ya kurudi huja baada ya kodi na ada. "
Kwa maneno mengine, kutumia mfano mzuri zaidi, ikiwa kwingineko yako ilikuwa na asilimia 100 ya fedha za gharama nafuu ambazo zimezalisha asilimia 10 baada ya ada, ni udanganyifu wa kuangalia kuajiri kwa mshauri kwa kusababisha matokeo yako kuwa asilimia 10 isipokuwa gharama ya mshauri wakati, kwa kweli, matokeo yako yanaweza kuwa duni kwa sababu ya masuala ya tabia (kununua wakati unapaswa kununua, kuuza wakati usipaswa kuuuza, kudumisha nafasi ambazo zimezingatia sana, kupuuza fursa ya kutumia baadhi ya hali ya usuluhishi wa kodi kupitia mikakati kama uwekaji wa mali, kuendeleza na kuhesabu muundo wa matumizi wakati wa awamu ya usambazaji wa kwingineko, nk) Ikiwa uzoefu wako unajaribu kwenda peke yake ingekuwa na matokeo ya kupata, sema, asilimia 5 au asilimia 6, umekwisha kufanya zaidi pesa licha ya kulipa ada kubwa kwa sababu ya kumiliki na uzoefu wa mshauri. Ili kuzingatia kurudi kwa jumla ya uwezekano sio tu haifai, inaweza kuishia kukugharimu zaidi kwa kupoteza kupoteza kuliko kuepuka gharama.
Lazima uendelee mpango uliojengwa vizuri, kwa kuzingatia kanuni za usimamizi wa kwingineko, na ushikamishe kwa njia ya hali ya hewa ya utulivu na dhoruba.
2. Isipokuwa kushughulika na maadili au maadili, usifanye maamuzi ya uwekezaji wa kipato cha kudumu kwa sehemu ya dhamana ya kwingineko yako kulingana na jinsi unavyohisi kuhusu bidhaa au huduma za kampuni. Benjamin Graham aliandika kifungu kizuri sana kinachohusu juu ya hatua hii, ambayo inaweza kupatikana katika toleo la 1940 la Uchambuzi wa Usalama . Katika mkataba wake wa ajabu, alisema, "Kwa bahati mbaya yote ya hifadhi ya viwanda ambazo hazipatikani katika orodha yetu ni za makampuni katika biashara ya uvuvi.Hii ni jambo la kushangaza, si kwa sababu inathibitisha ustawi wa uwekezaji wa kunywa, lakini kwa sababu ya mawaidha yenye nguvu hutoa kwamba mwekezaji hawezi kuhukumu salama sifa au masharti ya usalama kwa majibu yake ya kibinafsi kwa aina ya biashara ambayo inahusika.Rekodi bora kwa kipindi kirefu katika siku za nyuma, pamoja na ushahidi thabiti wa utulivu wa asili, pamoja na kukosekana kwa sababu yoyote ya kusubiri ya kutarajia mabadiliko makubwa zaidi ya siku zijazo, kumudu pesa msingi pekee wa kupatikana kwa uwekezaji wa thamani ya kudumu . "
Hapa, Graham alikuwa anazungumzia juu ya ukweli kwamba kuchagua vifungo na dhamana ya kipato cha kudumu ni asili ya uteuzi wa hasi. Unatafuta sababu ya kununua kitu kama wasiwasi wako mkubwa ni kama biashara hiyo ina uwezo wa kurejesha mkuu aliyeahidiwa na riba kwa pesa uliyokopwa. Mwekezaji ambaye alikataa kununua futi (tumbaku isiyovuta sigara) hifadhi zilizopendekezwa au vifungo kwa sababu yeye hakuwa shabiki wa sekta hiyo alikuwa na kujishughulisha mwenyewe na uwezekano mkubwa wa hatari na / au kurudi kwa chini. Ikiwa kuepuka dhamana iliyotolewa na makampuni ya tumbaku ni muhimu kwako, hii ni ukweli lazima ufikie. Maisha ni kamili ya biashara na umefanya mojawapo ya biashara hizo. Huwezi kuwa na keki yako na kuila, pia. Inaweza kuwa si ya haki lakini ni ukweli.
3. Fikiria jinsi uwekezaji wako kwingineko unahusiana na mali na madeni mengine katika maisha yako kisha jaribu kupunguza uwiano huo kwa akili iwezekanavyo. Wakati wa kusimamia kwingineko yako ya uwekezaji, hulipa kufikiri juu ya njia za akili kupunguza hatari . Hatari kubwa ni kuwa na mali nyingi na madeni yanayohusiana. Kwa mfano, kama uliishi Houston, ulifanya kazi katika sekta ya mafuta, ulikuwa na sehemu kubwa ya mpango wako wa kustaafu uliofungwa katika hisa za mwajiri wako, ulio na sehemu ya benki ya ndani, na uliofanyika uwekezaji wa mali isiyohamishika katika eneo la metro ya Houston, yote yako maisha ya kifedha sasa inaunganishwa kwa mtazamo wa nishati. Ikiwa sekta ya mafuta ingekuwa imeanguka, kama ilivyofanyika katika miaka ya 1980, huwezi kupata kazi yako tu katika hatari, lakini thamani ya hisa zako za kukimbia wakati huo huo mali yako ya ndani na mabenki ya benki yanakabiliwa na wapangaji na wakopaji, pia katika eneo la Houston, unakabiliwa na ugumu huo wa kiuchumi unapewa kutegemea eneo hilo juu ya mafuta. Vivyo hivyo, ikiwa unakaa na kufanya kazi katika Silicon Valley, hutahitaji mali nyingi za kustaafu katika hifadhi za teknolojia. Badala yake, huenda unataka kufikiria kumiliki vitu ambavyo vinaweza kuendelea kusukuma fedha kwa njia ya nene na nyembamba, nyakati nzuri na nyakati mbaya, hata ikiwa inamaanisha kuzalisha chini ; kwa mfano, kushikilia staki za umiliki katika hifadhi za bluu , hususan makampuni ya msingi ya walaji ambayo hufanya vitu kama dawa ya dawa na dawa ya kusafisha, vifaa vya kusafisha na baa za pipi, vyakula vya pombe na vifurushi.
Kwa kawaida ni mazoea ya hekima ya kutazama kila kitu kwenye karatasi yako ya usawa na ya biashara angalau mara moja au mbili kwa mwaka katika jaribio la kupata udhaifu na uwiano; maeneo ambapo nguvu moja au bahati mbaya inaweza kusababisha na kusababisha matokeo mabaya ya nje. Mkazo wa kawaida unaweza kuwa gharama ya pembejeo, kama bei ya petroli, viwango vya riba, afya ya kiuchumi ya eneo fulani la kijiografia, kutegemeana na mtoa huduma mmoja, kuzingatia sekta fulani au sekta , au vitu vinginevyo.
Kwa wawekezaji wengi, hatari kubwa moja ambayo wanakabiliwa nao ni kujitegemea juu ya mtiririko wa fedha kutoka kwa mwajiri. Kwa kuzingatia kupata mali zinazozalisha zinazozalisha mtiririko wa ziada wa fedha , na hivyo kuchanganya mbali na mwajiri, hatari hii inaweza kuwa na kiasi kidogo.
4. Jihadharini na muundo wa madeni yako kwa sababu inaweza kumaanisha tofauti kati ya uhuru wa kifedha na uharibifu wa jumla. Ikiwa una upendeleo wa kuwekeza katika hifadhi au mali isiyohamishika, biashara binafsi au mali miliki, jinsi ulipa kwa ajili ya mali ni muhimu sana. Ikiwa unahitaji, au ungependa kutumia madeni ili uongeze kurudi kwako kwa mtaji na kukuwezesha kununua mali zaidi kuliko usawa wako peke yake ingekubali, utawala mzuri wakati wa kusimamia kwingineko ni kuepuka kukopa fedha za muda mfupi kufadhili muda mrefu -mia ya mali kwa sababu chanzo cha kifedha kinaweza kukauka na kukuacha muda mrefu wa kutosha ili kukupeleka kwenye kufilisika. Kwa kweli, unataka tu madeni kwa madai ya mtiririko wa fedha kwa urahisi ambao una masharti ya kiwango cha riba. Hata bora, unataka madeni haya kuwa yasiyo ya kukimbia, ikiwa inawezekana, na kuepuka uwezo wa kuwa na wakopeshaji anahitaji usajili wa dhamana ya ziada. Wakati mwingine maalum hutumika. Kwa mfano, ikiwa ungekuwa na thamani ya juu ya mtu binafsi na mamia ya mamilioni ya dola kwa taslimu na fedha za fedha, haitakuwa lazima kuwa na kitu kama vile mstari wa mikopo ya ahadi uliyojazwa na dhamana ya hazina na kodi ya bure vifungo vya manispaa ili uweze kugonga kwa urahisi fedha zako bila ya kuuza nafasi zako.
5. Usiruhusie kusahau kwamba nyakati nzuri zinakuja. Hii inaonekana muhimu sana kwa sasa na masoko ya hisa, masoko ya mali isiyohamishika, na bei za dhamana karibu, au kupiga, wakati wote wa juu. Bei yako ya bei itapungua kwa thamani ya soko. Kulingana na mali, mali zako pia zitapata matone katika mtiririko wa fedha wanaozalisha. Kwingineko nzuri ya uwekezaji si tu uwezo wa kushughulika na hili, inatarajia. Isipokuwa wewe ni mdogo, uwe na uvumilivu mkubwa wa hatari, na uwe na muda mwingi na nishati ya kupona ikiwa unapotosha au unafadhaika, mara nyingi ni busara kuepuka kufikia wakati wa kufanya uwekezaji. Matumaini si mkakati wa uwekezaji. Unapopata mali, unapaswa kufanya hivyo kwa bei, na kwa masharti, kwamba ikiwa mbaya zaidi yatatokea, unaweza kuendelea kuishi bila ya kuanza katika maisha au kazi yako. Kwa wawekezaji wengi, mara moja utajiri umekusanywa, msisitizo unapaswa kuwa katika kulinda utajiri huo kwa muda mrefu, sio kwa ukatili kufuata kurudi kwa kinadharia iwezekanavyo, hasa ikiwa mwisho huanzisha hatari ya kufuta.
Mizani haitoi kodi, uwekezaji, au huduma za kifedha na ushauri. Maelezo yanawasilishwa bila kuzingatia malengo ya uwekezaji, uvumilivu wa hatari, au hali ya kifedha ya mwekezaji yeyote maalum na inaweza kuwa halali kwa wawekezaji wote. Utendaji wa zamani sio dalili ya matokeo ya baadaye. Uwekezaji unahusisha hatari ikiwa ni pamoja na hasara iwezekanavyo ya mkuu.