Uwekezaji katika Hifadhi za Usafirishaji, ETFs na ADRs
Katika makala hii, tutaangalia sekta ya meli ya kimataifa, fursa za uwekezaji ndani ya sekta hiyo, na jinsi wawekezaji wanaweza kujenga uwezekano wa kufichua katika portfolios zao.
Kwa nini kuwekeza katika usafirishaji?
Sekta ya meli ya kimataifa ilipitia wakati mgumu wakati wa mgogoro wa kifedha wa 2008-2009. Wakati sekta hiyo ilipata ufufuo mfupi kutoka mwaka 2010 hadi 2015, usambazaji na mahitaji ya mahitaji yameweka shinikizo juu ya utendaji wa juu na chini.
Ripoti ya Baltic Kavu, kipimo cha vizigo kwa wauzaji wa bidhaa kama vile makaa ya makaa ya mawe na chuma, akaanguka zaidi ya asilimia 90 kutoka zaidi ya 11,000 mwaka 2008 hadi chini ya 1,000 hadi 2017. Wakati huo huo, sekta hiyo imejitahidi sana meli na bei za juu za mafuta ya bunker zimeweka shinikizo kwenye pembejeo za faida. Mwelekeo huu ulisababisha mashirika ya rating ya mikopo kama Moody's kutoa mtazamo hasi katika sekta ya mwaka 2017.
Habari njema ni kwamba kiasi cha mizigo kinatarajiwa kuimarisha zaidi ya miaka ijayo kama masuala hayo yanatatuliwa. Ikiwa uchumi wa dunia unaendelea kuokoa, kiasi hiki kinaweza kuchukua kama mahitaji yanayotokana na masoko yote yaliyotengenezwa na yanayoibuka .
Kuunganisha ndani ya sekta hiyo pia inaweza kupunguza ushindani wa bei kwa muda, ambayo inaweza kusaidia kuboresha faida na kuondoa mengi ya wasiwasi huu.
Hatimaye, thamani ya wawekezaji pia inaweza kuanza kupata fursa katika nafasi kama msingi huboresha. Mwekezaji wa mabilioni Warren Buffett mara moja akasema, "kulipa bei kubwa sana katika soko la hisa kwa makubaliano ya cheery." Kwa maneno mengine, fursa nzuri inaweza kuwa makampuni ambayo yanafanya biashara kwa bei zilizozuka kuliko wale ambao tayari wanapata rally kali .
Jinsi ya Kuwekeza katika Utoaji
Kuna njia nyingi tofauti za wawekezaji kujenga mazingira ya sekta ya meli katika viungo vyao, ikiwa ni pamoja na matumizi ya fedha zote na usawa binafsi.
Fedha zinazotumiwa na kubadilishana
Fedha zinazotengenezwa kwa kubadilishana ("ETFs") ni njia rahisi zaidi ya kuwekeza katika sekta ya usafirishaji kwa vile hutoa fursa tofauti katika usalama mmoja.
ETF maarufu zaidi ya meli ni Guggenheim Shipping ETF (NYSE ARCA: SEA), ambayo ina karibu dola milioni 115 kwa jumla ya mali, mwezi wa Julai 2017. Kwa uwiano wa gharama ya asilimia 0.65, mfuko huo una makampuni 27 ya meli tofauti kwa njia ya kawaida hisa, risiti za amana za Marekani ("ADRs"), risiti za kimataifa za faragha ("GDRs"), na ushirikiano mdogo wa kikundi ("MLPs") wakati wa kulipa mavuno ya asilimia 4 ya mgawanyiko.
Hifadhi za kibinafsi
Hifadhi za kawaida na risiti za uhifadhi za Marekani ("ADRs") ni njia nyingine kuu ya kuwekeza katika sekta ya usafirishaji wa kimataifa kwa kuchagua hifadhi za kibinafsi.
Hifadhi maarufu zaidi za meli ni pamoja na:
- AP Moeller-Maersk (AMKBF)
- DryShips (DRYS)
- Diana Shipping Inc. (DSX)
Wawekezaji wanaweza kupata orodha kamili ya makampuni kwa kutazama masharti ya ETF ya Guggenheim Shipping yaliyomo katika funguo za udhibiti au prospectus ya mfuko.
Maanani muhimu
Sekta ya meli imejitahidi zaidi ya miaka michache iliyopita, wakati makampuni kadhaa ya wasifu wa juu yameshindwa kufilisika. Kwa maneno, uwekezaji katika sekta hiyo sio moyo wa kukata tamaa na ni muhimu kwa wawekezaji kufanya bidii yao.
Kuna mambo matatu ya kuendesha sekta ya meli:
- Ugavi: Hii ni idadi ya vyombo hivi sasa kwenye soko, ambavyo vinaathiriwa na vyombo vya kujenga mpya na mstaafu.
- Mahitaji: Hii ni mahitaji ya usafirishaji na watumiaji wa soko la mwisho, ambayo inaendeshwa na kiwango cha jumla cha ukuaji wa kiuchumi duniani.
- Gharama: Hii ni gharama ya kuendesha chombo na gharama za muda mrefu, ambazo zinajumuisha gharama za mafuta ya bunker na gharama ya deni (kwa mfano malipo ya riba).
Wawekezaji wanapaswa kutambua sababu hizi tatu wakati wa kuchambua sekta hiyo.
Kwa mfano, ripoti ya Baltic kavu inaweza kuongezeka (ishara ya mahitaji zaidi na / au chini ya usambazaji), lakini faida kwa makampuni ya meli inaweza kuwa kinyume na bei kubwa ya mafuta ya bunker.
Chini Chini
Sekta ya meli ni damu ya uchumi wa dunia. Wakati sekta hiyo imejitahidi katika kipindi cha miaka kadhaa iliyopita, wawekezaji wanaweza kutaka kuzingatia kuongeza vifungo katika portfolios zao kama upungufu wa kiuchumi wa kimataifa unaendelea mwaka 2017.