Kujifunza Msingi wa Uwekezaji wa Index
Katika kifungu hiki tunasisitiza kwa nini fedha za ripoti zinazotumiwa passive zinaweza kufaidika, kinyume na fedha zilizosimamiwa kikamilifu .
Mfuko wa Fedha Uliyo na Ufafanuzi na Msingi
Mfuko unaoweza kusimamiwa kwa kawaida hufuata index ya soko, kama S & P 500 , lakini pia inaweza kufuatilia sekta fulani au sehemu ya soko.
Sababu hizi fedha zimeelezewa kuwa hazipatikani ni kwa sababu hakuna mkakati wa kazi kwa meneja wa mfuko wa kununua na kuuza dhamana kwa hiari yao. Badala yake meneja wa mfuko hununua na inashikilia dhamana ya index ya benchmark.
Fedha za kifedha kwa maana safi ya neno zimeweza kusimamiwa. Lakini mfuko ulioweza kusimamiwa sio lazima mfuko wa index kwa ufafanuzi. Hebu tuangalie kwa uangalifu hili ili kufafanua tofauti na kufanana. Faili ya kawaida kati ya mfuko wa index isiyosimamiwa na mfuko usio na index uliosimamiwa, ni kwamba mameneja wa mfuko hufuata miongozo iliyotanguliwa kwa ajili ya kushikilia fedha zao. Fedha za fedha zinazingatiwa kuwa fedha zilizosimamiwa.
Kwa mfano, mfuko wa ripoti ambao unajaribu kufuatilia urejesho wa S & P 500 utashikilia hifadhi (au zaidi ya hifadhi) ndani ya S & P 500. Mfuko usio na index ulioweza kusimamiwa unaweza kushikilia sehemu iliyotanguliwa ya darasa la mali - kama vile ndogo zaidi ya asilimia 25 ya soko na uwiano wa bei ya chini kwa kitabu.
Katika matukio hayo yote, meneja wa kwingineko wa mfuko haifanyi maamuzi "ya kazi" ya dhamana gani ya kuwa na.
Fedha nyingi zilizosimamiwa zinachangia faida mbili juu ya fedha zilizosimamiwa kikamilifu. Kawaida fedha zilizosimamiwa zina na uwiano wa chini wa gharama na usambazaji wa chini wa faida . Kwa hiyo fedha zilizosimamiwa pia hutoa zaidi ufanisi wa kodi, ambayo ni kusema kuwa mara nyingi huzalisha kodi ndogo kwa mwekezaji kuliko wenzao waliosimamia kikamilifu.
Aina ya Index au Indices
Nambari nyingine (au indices, ikiwa unapenda muda huo) ni pamoja na Dow Jones Viwanda Index, Index ya Barclays Bond Index, Russell 1000 Index, Russell 2000 Index, Russell 3000 Index, S & P 400 Mid-Cap Index, Wilshire 5000 Index, na tofauti tofauti tofauti za ripoti ya MSCI EAFE. Kuna fedha za ripoti maalum iliyoundwa kufuatilia indeba hizi. Kuna pia bahati zinazofuatilia sekta mbalimbali, kama vile huduma, teknolojia, huduma za afya, kifedha na madini ya thamani.
Lakini tena, kuna baadhi ya fedha zilizosimamiwa ambazo hazifuatilia ripoti halisi. Badala yake, wamepangwa kutekeleza ugawaji wa lengo au kikundi fulani kilichochaguliwa cha dhamana.Hiiwafanya fedha za ripoti na kipengele cha kazi. Fedha hizi wakati mwingine zinaitwa fedha za kukuza fedha.
Hapa ni viungo kwa mada kuhusiana:
Orodha ya orodha ya soko kubwa
Kutoa kikwazo: Taarifa kwenye tovuti hii hutolewa kwa madhumuni ya majadiliano tu, na haipaswi kuwa mbaya kama ushauri wa uwekezaji. Chini hali hakuna taarifa hii inawakilisha mapendekezo ya kununua au kuuza dhamana.