Kununua hifadhi ya mtu binafsi ina maana hatari ya kujilimbikizia.
Kwa hisa, kwa kipindi cha muda mfupi sana, pesa yako inaweza mara mbili haraka, au inaweza kuwa na thamani ya kitu chochote. Tofauti iliyo na mfuko wa pande zote , ambayo inamiliki mamia ya hifadhi. Kwa mfuko huo, huenda uweze kuona pesa yako mara mbili kwa haraka, wala huenda ukaona bei yako ya hisa inapita chini ya sifuri.
Hifadhi Vs. Fedha
Hebu tuangalie mfano kwa kulinganisha ununuzi wa hisa binafsi kwa ununuzi wa mfuko wa index.
Tuseme unajiamini kuwa hisa za XYZ hazipatikani. Unafanya kazi katika sekta hii, kampuni ina historia ya kutosha ya kukuza mapato yake, na inazalisha bidhaa thabiti, yenye ubora.
Bei ya hisa imepungua hivi karibuni na 50%. Wewe ni chanya kwamba katika miezi kumi na miwili ijayo, itarudi nyuma kwa angalau 50%. (Kwa dola, fanya hisa imetoka $ 60 kushiriki hadi dola 30 ya kushiriki. Una uhakika kwamba, kwa kiwango cha chini, itasaidia hadi $ 45 kushiriki.)
Soko la hisa kwa ujumla limeshuka pia. Mfuko wa S & P 500 Index katika akaunti yako umepungua kwa 30%. Iliondoka $ 60 kushiriki hadi dola 42 kwa kushiriki. Unajua masoko ni tete, lakini hukutazamia kushuka kama hii katika mfuko wa ripoti, na unatafuta kujua jinsi ya kupoteza hasara zako.
Unaamua kuwa inaweza kuchukua soko kwa miaka kadhaa kuokoa, lakini ikiwa unauza mfuko wako wa ripoti na unununua hisa ya XYZ, kwingineko yako inaweza kupona kwa kasi.
Inaonekana mantiki.
Tatizo ni, soko kwa ujumla, na hivyo mfuko wako wa index, hautaenda thamani ya sifuri. Mfuko wako wa ripoti haitakuwa na thamani ya siku moja.
Hifadhi ya XYZ kwa upande mwingine, inaweza kuendelea kushuka kwa thamani, na katika hali mbaya zaidi, faili ya kufilisika, ikakuacha bila kitu.
Hatari yako imejilimbikizwa na hisa binafsi. Matokeo yako inategemea matokeo ya kampuni moja tu.
Ni nini kinachoweza kusababisha hisa za XYZ kuendelea kuendelea? Mambo mengi kama vile:
- Kesi dhidi ya kampuni kutokana na bidhaa duni.
- Kupungua kwa mauzo / mapato kwa sababu mshindani hutoka na bidhaa ambayo ni bora zaidi.
- Hitilafu ya uhasibu au uharibifu uliosababishwa na kampuni ili overstate mapato.
Ikiwa ununua hisa ya XYZ, unaweza kupata bahati, na hisa itaongezeka kwa kasi zaidi kuliko soko. Au huenda usipata bahati, na hisa inaweza kuendelea kuongezeka kwa thamani; hata njia yote hadi chini ya sifuri.
Ikiwa unashika mfuko wa orodha yako, unajua soko litarejesha. Uwezo wako wa kupata haraka sio mkubwa. Hata hivyo, umeondoa uwezekano wa kupoteza kamili.
Hakuna Brainers ya hisa
Linapokuja suala la mtu binafsi, kuna wachambuzi, washirika wa kampuni, mameneja wa uwekezaji, na watu wengine wengi mkali na wenye uwezo wa kutathmini hisa hiyo kama wewe. Ikiwa bei ya hisa inaonekana kuwa ya chini sana, unapaswa kuacha na kujiuliza, "Ni nini soko linalojua kuhusu hisa hii ambayo sijui?"
Nimewaangalia watu wengi wanunua hisa zilizoonekana kuwa "hakuna ubongo". Katika wiki chache chache, mgawanyiko huo ulikatwa, kupoteza kwa mteja muhimu ulitangazwa, kesi ilifunguliwa, au tukio lingine lililosababishwa limekuwa lililosababishia hisa kuwa ama zaidi, au kwa kiwango kikubwa, iliacha bei yake kwa miaka mingi.
Pima Hatari kwa Matokeo ya Uwepo wa Fedha Yako
Ikiwa utaenda kununua manunuzi ya kibinafsi, kuwa na ufahamu wa hatari unayochukua. Jiulize maswali haya mawili:
- Ikiwa matokeo mazuri unatarajia hutokea, ni kiasi gani bora zaidi ambacho kitakuacha?
- Ikiwa matokeo mabaya yanapaswa kutokea, ni kiasi gani kilichozidi kuwa mbaya zaidi kinachokuacha?
Je! Matokeo yanayotokana na matokeo mazuri yanasababisha hatari za matokeo mabaya?
Kumbuka tu, ikiwa ni hisa unazofahamu, utafikiria kwamba matokeo mabaya hayatowezekani.
Mwaka 2001 nilifanya kazi kwenye kampuni ya CPA ambayo ilifanya kazi na wafanyakazi wengi wa Intel. Kipengee cha Intel (INTC) kilikuwa na thamani zaidi ya dola 70 kwa kushiriki. Tuliangalia watendaji wa Intel wanakataa utofauti, na tulitazama hisa zao za hisa zimeongezeka kwa zaidi ya 70%. Wengi wa watendaji hao walinunuliwa hisa za ziada, wakisisitiza kwamba ingeweza kuburudisha tena.
Mnamo mwaka wa 2016, bei ya hisa inakaribia karibu $ 35 kushiriki. Sidhani hii ndiyo aina ya hatari ambayo watu wengi wanapaswa kuchukua kwa fedha zao za kustaafu.
Unapostaafu karibu unataka kupunguza hatari, usiongeza hatari. Kuondoka kwenye hifadhi za kibinafsi kunaweza kusaidia kukamilisha hili.